Allons - nous assister à une bulle sur l'Or ? Je pense sincèrement qu'on va assister à une bonne bulle sur l'Or. Avant l'èclatement de cette dernière, on peut anticiper un upside de 300 à 400 %Alors d'abord, il faut rappeller ce qu'est une bulle
1. Dèfinition de la Bulle
Pour moi, on parle de bulle lorsqu'on assiste à une Exuberrance irrationnelle agrementée d'une follie spèculative, qui propulse le cours à des niveaux bien au-delà de tous fondamentaux.
2. Analyse des bulles prècèdentes
Maintenant, analysons des configurations comparables à celle que l'on pourra connître potentièllement pour l'or
Si l'on regarde les bulles sur une pèriode de 6 Ans pour le Pétrole (2003 - 2009), du Nasdaq (1995 - 2001), et de l'Or (1975 - 1982) : on peut ètablir le même scènario pour l'Or à prèsent (bulle en Formation depuis 4 ans) - Voir le Graph ci-dessous qui compare 3 Bulles précédentes ( Pétrole +Nasdaq + Or ) au cours actuel de l'Or
Si la bulle sur l'Or se confirme et si on prend comme comparaison les bulles prècèdentes : alors on pourrait connaître une ascension fulgurante, avec une vèritable accèlèration haussière.
Si la formation d'une bulle est confirmée , et qu'on prend comme point de comparaison les prècèdentes bulles : alors on peut envisager un cours multiplié entre 2,5 ... et 4 par rapport aux niveaux actuels dans un An
=> soit un cours pour le Gold entre 2300 et 3700 $
3. Anticipation Selon moi, on se dirige tout droit vers cette bulle sur le GOLD.
Tous les èlèments sont prèsents :
Rècession èconomique et Marchés financiers en manque de visibilité (or valeur refuge),
Hyperinflation à venir (dette qui augmente, planche à billet qui tourne),
Besoins de la Chine en rèserve (pour ne pas dètenir que de la Dette US),
Investissement grandissant (ETF, Hedge funds),
Demande en bijouterie soutenue (Inde principalement),
Dollar en passe de s'effondrer (situation US difficile, dépréciation?)
Production qui ne suit pas la demande (pas d'ouverture de Mines depuis 10ans),
Banques Centrales à l'achat (rèserves qui montent pour soutenir leurs devises),
Projet au Golfe persique de crèer une devise commune (Dinar indexé sur l'Or)
Un dèpassement à la hausse des 1030 $ (rèsistance Long terme) matèrialiserait inèvitablement cette Ruèe vers l'Or , et la propulsion du cours vers les 2500 $ à mon humble avis.
Un certain nombre de nations à travers le monde ont commencé à se questionner ouvertement sur l'usage aveugle du dollar. La fin de l'hégémonie du dollar n'est plus une aberration. Et l'or se retrouve au centre de tous les changements à venir en matière de devises.
Cet article évoquera les positions de la Russie qui penche pour l'utilisation de monnaies régionales, de celle de la Chine qui dispose de réserves de dollars en masse, de l'attitude des BRIC qui veulent avoir leur mot à dire de façon consensuelle face à toute alternative, et des pays du Moyen Orient qui devraient se mettre d'accord d'ici Septembre 2009 pour lancer le Khaleeji (indexé sur l'or).
L' hégémonie du dollar pourrait basculer, l'or se trouvant au centre de toutes les manœuvres en cours. Cet aspect est favorisé par l'aspect géopolitique et économique qui sera abordé ici.
1.INTRODUCTION
Les occidentaux ont soutenu et promu le dollar américain, même si il a entraîné un désastre économique pour ce pays et sa propre survie financière. Certains États ont obtenu des avantages des États-Unis (comme l'assistance militaire avec par exemple les Saoudiens), et d'autres ont été dépourvu de véritable indépendance vis à vis des États-Unis (comme l'Irak, l'Afghanistan, l'Allemagne et le Japon). D'autres sont devenus de gros vendeurs de marchandises et de véritables "ateliers" des États-Unis (comme la Chine, le Mexique).
Or, le problème le plus important de ce qui a empêché toute forme d' accord sur la fin du recours massif au dollar US sur la scène mondiale se résume à la question de savoir quelle nation / monnaie le remplacera et quel sera le capitaine du navire ? Bien sûr, cette division n'est pas présente chez les Américains, les Européens et le Commonwealth britannique, qui ont leurs règles suprêmes et dont nul ne peut contester le pouvoir et les décisions. Mais le changement est dans le vent.
Ces derniers temps, les catalyseurs les plus importants pour ce futur changement eurent été l'effondrement du pétrole et la poussée la récente déflation. Ces événements ont bouleversé la réflexion de nombreux pays dans le monde, notamment la Russie, la Chine et les États du Moyen-Orient. Au point qu'en coulisse, certains cherchent à mettre en place des monnaies alternatives
2.LA CRÉATION D'UNE MONNAIE PANISLAMIQUE
Le plus grand bouleversement en cours est sans nul doute la monnaie unique du Golfe prévue pour 2010 - et qui s'appellera le Khaleeji. Pour l'heure, ce Plan n'est pas encore mis sur pied. Certainement parce qu' un trop grand nombre de pays ont décidé de reculer et prendre un profil bas pour ne pas perturber les États-Unis et l'Occident. Newsflow à suivre est certainement la décision du comité économique du CCG qui devrait achever ses travaux en Septembre 2009.
2.1.Le Golfe Persique et son Dinar d'or
a)D'un point de vue historique
La création d'un dinar d'or pour les échanges et de manière globale a refait surface en 2003. La dernière grande évolution étant la décision de l'Iran de vouloir utiliser l'or et à d'autres monnaies dans la vente de pétrole. Les États du Golfe Persique, y compris le Koweït, le Qatar, Oman, Bahreïn, l'Arabie saoudite et les Émirats Unis parlent d'abandon de leurs monnaies respectives. L'inflation dans ces pays est en train de devenir hors de contrôle, puisque le rattachement de leur monnaie suit le dollar.
L'une des monnaies les plus communes dans la région du Golfe a été le dinar d'or - utilisé depuis l'An 698. Ibn Khaldun, au 14ème siècle, écrivait que le dinar avait un poids en or de 50,4 grains d'orge, soit 4,25 grammes. Aujourd'hui, les pièces d'or de dinar sont encore en cours de production, en Malaisie. Pourquoi les gens utilisent ces pièces depuis plus de 1000 ans? Et bien parcequ' avec l'utilisation des pièces de monnaie, ils n'ont jamais rencontré de problèmes, comme ceux auxquels font face les gouvernements d'aujourd'hui, qui les amènent à adopter un autre système. Ces régions ne sont pas étrangères au papier-monnaie pour autant. Le roi de Perse, a publié un décret sur le papier-monnaie en l'an 1294, le premier papier-monnaie en dehors de la Chine. Ce systèmes ne dura pas. Vous pouvez imaginer pourquoi.
Pour autant, et avant d'en aborder les développements en cours, il faut évoquer tout de même le cas spécifique des saoudiens et de leur légitimité. Alors que le peuple saoudien est musulman (descendant d'Ismaël, fils d'Abraham), la famille royale saoudienne est en fait une communauté différente. Dans son rapport daté de 2000 intitulé "Qui était Sa Majesté le Roi Hussein?", l'archéologue Vendyl Jones avance que la famille de Fayçal d'Arabie saoudite était à l'origine des esclaves Edomite (dans l'ancien royaume hachémite) et étaient arrivés de Trans-Jordanie au 20e siècle. Jones affirme qu'à l'époque de Lawrence d'Arabie, les Britanniques ont créé le royaume de l'Arabie saoudite et donnèrent le pouvoir à l'Emir Fayçal I, qui était un esclave du souverain hachémite, Sharif Hussein bin Ali, l'émir de la Mecque.
Ce fossé racial entre les saoudiens et la famille royale, est marqué par les liens avec Israël et l'Occident. C'est aussi ce qui a motivé la famille royale saoudienne à continuer de chercher du soutien aux États-Unis au Moyen-Orient. On doit donc se demander ce qu'il se passerait pour les Saoudiens s'ils soutenaient le Khaleeji puisque le cas de leur légitimité est posé.
b)Les alternatives au dollar dans la région : deux options
-1ère option : rattachement à une seule devise type euro ou yen
Les pays du Golfe ont été jusque là quelque peu hésitants à ce sujet, notamment en raison de préoccupations d'une alternative viable. Mais ils pourraient se tourner vers un rattachement à une autre devise, comme l'euro, ou même le yen, même si un rattachement à l'une de celles-ci pourraient à un moment créer les mêmes difficultés que le dollar.
-2ème option : panier de devises
Une autre option est une sorte de panier de devises, comme ce qui est utilisé à Singapour. Ce n'est pas une mauvaise solution, car elle offre une diversification entre les banquiers centraux. Bien sûr, ces pays pourraient essayer de faire cavalier seul, avec une monnaie indépendante. Mais il n'y a guère de garantie que le moteur des banques centrales soient mieux que ceux de la Réserve fédérale américaine ou la Banque centrale européenne. Les petits pays ont eux aussi une histoire de crises monétaires. Le problème avec toutes ces options est que, à leur base, ils s'appuient sur certains acteurs comme la Réserve fédérale américaine pour gérer leur monnaie correctement.
2.2.Les développements récents
Le 03/01/2009 dans un article intitulé "Gulf Cooperation Council to create new currency", R. Rense évoquait les actions en cours. Il en ressort que les Saoudiens ne sont apparemment pas impliqué dans les premières initiatives. Ce rapport cite un article de seekingalpha qui avançait que "les dirigeants du Conseil de coopération du Golfe, avaient conclu leur 29e sommet annuel à Mascate à Oman avec une approbation finale pour la création d'une monnaie unique pour les six pays du bloc économique pour 2010 (note : le CCG comprend 6 pays du Golfe: Koweït, le Qatar, Oman, Bahreïn, l'Arabie saoudite et Émirats unis). Les saoudiens ont l'économie la plus importante dans les pays du CCG et bénéficient d'importantes réserves d'or. Mais l'or inclus dans le panier de devises n'a pas encore été décidé pour le moment: le Sous-Secrétaire général du GCC Mohammad Al Mazroui avait annoncé en marge de la réunion: "nous devons d'abord décider de l'emplacement de la Banque centrale, puis la Banque centrale et le Conseil monétaire auront à se prononcer sur les réserves d'or de la Banque centrale. "
Comme le conclut l'article, toute inclusion de l'or dans ce programme - soit dans le cadre de la politique monétaire et la création du panier, soit dans les réserves de la nouvelle Banque centrale du CCG - devait créer une demande supplémentaire pour le métal précieux.
Il y a probablement trop de personnes dans le monde pour utiliser les pièces d'or. C'est une des raisons pour lesquelles le papier-monnaie, lié à l'or, a été inventé. Toutefois, pour une petite région comme le golfe Persique, il serait possible d'utiliser des pièces d'or dans les transactions quotidiennes avec des pièces en argent, dinars d'or remboursables sur demande, et qui pourraient être utilisés pour des transactions. Les transactions électroniques demeureraient, mais les réserves des banques pourraient être échangées à la demande contre de l'or . Les pays du Golfe sont particulièrement adaptés à ce changement parce que leur principal produit d'exportation est le pétrole. Ils n'ont pas à s'inquiéter autant au sujet du «désavantage compétitif» si le dollar américain ou d'autres grandes monnaies étaient dévaluées. En définitive, les États du Golfe seraient payés pour leur pétrole en dinars - dinars liés à l'or.
Dans son article "US Dollar Death Dance", Jim Willie Hat Trick écrivait que les Pays du Golfe veulent un centre mondial de commerce de l'or à Dubaï et une médaille d'or. Willie note que «le Gulf Coop Council qui mène les discussions avait un temps de retard, à cause du pétrole et pour écarter la pression exercée par le Gouvernement des États-Unis, avec les contrats des ventes d'armes de l'armée américaine, mais travaille dans les coulisses afin de créer une nouvelle monnaie en dinars».
En tout état de cause, les pays étrangers seront obligés d'acheter le dinar pour la plupart ou la totalité de leurs paiements de pétrole brut en provenance du Moyen-Orient. Cependant, de nombreux détails ne sont pas connus, mais la structure de base est mise sur pied. Si l'idée d'un dinar d'or pour les États du Golfe n'a pas encore abouti, il est sur la table à dessin et pourrait faire l'objet d'une annonce très proche. L'annonce pourrait venir vite, maintenant que les prix du pétrole brut sont en baisse.
3.LA RUSSIE
Outre les efforts de l'Irak (sous Saddam) et l'Iran pour se tourner vers l'or et d' autres monnaies que le dollar, on peut évoquer le cas ces dernières années le cas de la Russie. Le Premier ministre Poutine et le Président Medvedev ont ouvertement appelé à une augmentation de la valeur du rouble et demandé un plus grand rôle de celui-ci dans les affaires internationales. Même si ils n'ont pas forcément préconisé que le rouble devrait / pourrait remplacer le dollar américain, ils ont fréquemment indiqué que le rouble devrait au moins être une monnaie de réserve régionale. Fait intéressant, ils ont même reçu un appui international pour le rouble en supposant un profil plus important dans la situation économique mondiale.
Sur ce, l'agence Reuters relevait le 8 juin 2008 que "le rouble russe pourrait devenir une monnaie de réserve si l'économie du pays continuait de croître,à en croire un haut fonctionnaire du Fonds monétaire international. Le directeur général adjoint du FMI John Lipsky ajoutait lui-même : "il est tout à fait concevable que le rouble puisse devenir une monnaie internationale beaucoup plus importante" avant d'ajouter que "l'évolution de l'économie russe a été globalement très favorable. Il y a un sentiment de confiance et de modernisation, de plus en plus admis, et si tout cela est bien géré, l'économie russe va jouer un rôle toujours plus important". Le président Dmitry Medvedev avait déclaré de son coté au Forum de Davos qu' il voulait transformer le rouble en une monnaie de réserve régionale et faire de la Russie un centre financier international.
Il est certain que la lutte contre l'inflation et le maintient d'une forte croissance économique ètaient les chevaux de bataille de la Russie pour pousser le rouble et son influence sur les marchés monétaires du monde. Pour devenir une monnaie de réserve, l'expérience montre qu'ils sont toujours soutenus par un système financier développé, de sorte que le développement et la modernisation du système financier russe soit ouvert à la perspective que le rouble devienne de plus en plus généralement utilisé comme monnaie de réserve.
Le fait même que le FMI se penche sur la question du rouble est assez significative. Il s'agit plus que de simples spéculations sur le fait que la Russie rouble puisse avoir un rôle plus important dans les questions économiques mondiales. Au minimum, la Russie a augmenté ses livraisons d'or, et puisse précisément avoir la possibilité de voir le rouble atteindre un statut de réserve dans l'économie mondiale.
Dans le London Daily Telegraph du 31 janvier 2009, on pouvait lire un rapport de Ambrose Evans Pritchard sur les activités récentes de la réunion du Forum économique mondial de Davos, en Suisse. Pritchard cite le Premier ministre russe Vladimir Putin lors de son discours appelant à une action concertée visant à briser l'étau du dollar américain et de créer une nouvelle structure globale de pouvoirs régionaux.
Dans son discours prononcé lors du Forum, M. Poutine a déclaré que «Une seule monnaie de réserve est devenue un danger pour l'économie mondiale qui est maintenant évident pour tout le monde. Poutine a ajouté que les grandes puissances devraient se tourner vers plusieurs monnaies de réserve, en tant que réserve de valeur sûre. Poutine avait également noté que "la fierté de Wall Street et des banques d'investissement n'existe plus".
Assurément, les dirigeants occidentaux regardent le rouble. Et s'il est démontre que le rouble puisse s'ingérer face au rôle du dollar américain, il est à prévoir pour autant une montée des tensions entre l'Occident chrétien et la Russie.
4.LA CHINE
Depuis de nombreuses années, les Chinois se sont contentés de prendre du recul et laisser à l'Ouest le rôle d'acteur majeur de la scène internationale. Mais avec l'afflux de dollars et leurs actifs en dollar au cours des vingt dernières années, l'attitude des Chinois a changé.
Tout comme l'or est devenu important en Russie, il en est de même en Chine. Le gouvernement chinois achète à lui seul toute la production d'or chinoise. Alors, avec son immense coffre plein de dollars, les Chinois commencent à accumuler de l'or (et si la Chine devrait commencer à utiliser une partie de ses dollars pour acheter de l'or, comme elle pourrait être en train de le faire sur les marchés mondiaux, le cours de l'or pourrait augmenter de manière substantielle).
Le 24 octobre 2008, une news Reuters révélait une grande portée dans les affaires internationales pointant du doigt le besoin d'urgence d'autres monnaies fortes que le dollar. Au même moment, un article diffusé en première page de l'édition du People's Daily évoquait le fait que les pays asiatiques et européens puissent bannir le dollar de leurs relations commerciales directes, en se fondant uniquement sur leurs propres monnaies.
Voici un extrait : "une réunion entre les dirigeants asiatiques et européens a commencé vendredi à Beijing, présenté comme l'occasion parfaite pour commencer à construire un nouvel ordre financier international", écrivait le journal. Le Quotidien du peuple est le journal officiel de la Chine, le bras du Parti communiste. Ses déclarations ne sont pas nécessairement directement la voix du gouvernement. Mais le commentaire montre qu'il y a de plus en plus de dédain de la part des Chinois envers Washington concernant la politique économique et financière mondiale dominante dans le sillage de la crise du crédit.
"La triste réalité a amené les gens, au milieu de la panique, à se rendre compte que les États-Unis ont utilisé le dollar américain pour leur hégémonie et piller les richesses du monde», a déclaré ShiJianxun, professeur à l'Université Tongji de Shanghai. ShiJianxun, qui a été critique envers les États-Unis, a déclaré que d'autres pays avaient perdu une grande quantité de richesse en raison de la crise financière, alors qu'à Washington, leur seule préoccupation aura été de protéger ses propres intérêts.
ShiJianxun a proposé que "tous les échanges entre l'Europe et l'Asie devraient être réglés en euros, livres, yen et yuan, mais il n'a pas expliqué comment la monnaie chinoise pourrait jouer un tel rôle, car il n'est pas convertible" avant de souligner que "le dollar américain est en train de perdre la confiance de la population et il est urgent de changer le système monétaire international fondé sur le leadership économique mondial des États-Unis et la dominance du dollar US".
5.LA POSITION DES BRIC
La Russie et la Chine ont mis en place une organisation appelée BRIC composée du Brésil, la Russie, l'Inde et la Chine. Le BRIC est à la base un forum économique et commercial, dont les représentants se réunissent tous les mois pour discuter de questions d'importance mutuelle de ses membres. En surface, ce groupe semble offrir des alternatives au G7, forum qui est géré par les États-Unis et l'Europe dans le cadre de la primauté de la Cabal financière et de ses manipulateurs.
Mais alors que le G7 a largement ignoré les BRIC et ses réunions, les choses sont en train de changer à mesure qu'ils font pression pour une correction déflationniste dans l'économie mondiale est mettent en scène les problèmes non seulement aux États-Unis et en Europe mais aussi dans d'autres parties du monde. A minima, les BRIC sont forts économiquement et sont réticents à faire face aux énormes problèmes économiques engendrés par les États-Unis et l' Europe.
Il n'y a pas de doute, les BRIC viendront exprimer leur mécontentement sur les événements et les tendances de l'économie mondiale. À un certain moment, tout laisse à penser que les BRIC auront à prendre position sur une monnaie alternative et mondiale face au dollar américain.
6.CONCLUSION
L'essentiel à retenir est que les choses sont mises en place sur la scène mondiale pour voir apparaître une nouvelle monnaie de réserve mondiale. Le dollar pourrait rapidement perdre la tête. Et avec lui, les obligations et le papier en général. Toute partie ou l'ensemble des développements ci-dessus peuvent être les catalyseurs de bouleversements sur le marché financier. Avec l'apparition d' un dinar d'or Khaleeji, des positions de la Chine, de la Russie et des BRIC : il est fort à parier que l'on puisse voir apparaître des monnaies de réserve régionales. Et l'influence sur le cours de l'or devrait s'en faire sentir. De là à propulser l'or vers des sommets (JP Morgan Chase, Citigroup et Goldman Sachs visent un cours de 2 000 $ ; UBS vise 2 500 $) ?
Je pense sincèrement que nous allons assister à une bulle sur l'or. Je prépare un article qui ne laissera pas de doute à ce sujet (un cours de l'Or à 2000/2500 $ d'ici un an n'est pas du tout utopique). A suivre, sacha
Cet article évoquera les positions de la Russie qui penche pour l'utilisation de monnaies régionales, de celle de la Chine qui dispose de réserves de dollars en masse, de l'attitude des BRIC qui veulent avoir leur mot à dire de façon consensuelle face à toute alternative, et des pays du Moyen Orient qui devraient se mettre d'accord d'ici Septembre 2009 pour lancer le Khaleeji (indexé sur l'or).
L' hégémonie du dollar pourrait basculer, l'or se trouvant au centre de toutes les manœuvres en cours. Cet aspect est favorisé par l'aspect géopolitique et économique qui sera abordé ici.
1.INTRODUCTION
Les occidentaux ont soutenu et promu le dollar américain, même si il a entraîné un désastre économique pour ce pays et sa propre survie financière. Certains États ont obtenu des avantages des États-Unis (comme l'assistance militaire avec par exemple les Saoudiens), et d'autres ont été dépourvu de véritable indépendance vis à vis des États-Unis (comme l'Irak, l'Afghanistan, l'Allemagne et le Japon). D'autres sont devenus de gros vendeurs de marchandises et de véritables "ateliers" des États-Unis (comme la Chine, le Mexique).
Or, le problème le plus important de ce qui a empêché toute forme d' accord sur la fin du recours massif au dollar US sur la scène mondiale se résume à la question de savoir quelle nation / monnaie le remplacera et quel sera le capitaine du navire ? Bien sûr, cette division n'est pas présente chez les Américains, les Européens et le Commonwealth britannique, qui ont leurs règles suprêmes et dont nul ne peut contester le pouvoir et les décisions. Mais le changement est dans le vent.
Ces derniers temps, les catalyseurs les plus importants pour ce futur changement eurent été l'effondrement du pétrole et la poussée la récente déflation. Ces événements ont bouleversé la réflexion de nombreux pays dans le monde, notamment la Russie, la Chine et les États du Moyen-Orient. Au point qu'en coulisse, certains cherchent à mettre en place des monnaies alternatives
2.LA CRÉATION D'UNE MONNAIE PANISLAMIQUE
Le plus grand bouleversement en cours est sans nul doute la monnaie unique du Golfe prévue pour 2010 - et qui s'appellera le Khaleeji. Pour l'heure, ce Plan n'est pas encore mis sur pied. Certainement parce qu' un trop grand nombre de pays ont décidé de reculer et prendre un profil bas pour ne pas perturber les États-Unis et l'Occident. Newsflow à suivre est certainement la décision du comité économique du CCG qui devrait achever ses travaux en Septembre 2009.
2.1.Le Golfe Persique et son Dinar d'or
a)D'un point de vue historique
La création d'un dinar d'or pour les échanges et de manière globale a refait surface en 2003. La dernière grande évolution étant la décision de l'Iran de vouloir utiliser l'or et à d'autres monnaies dans la vente de pétrole. Les États du Golfe Persique, y compris le Koweït, le Qatar, Oman, Bahreïn, l'Arabie saoudite et les Émirats Unis parlent d'abandon de leurs monnaies respectives. L'inflation dans ces pays est en train de devenir hors de contrôle, puisque le rattachement de leur monnaie suit le dollar.
L'une des monnaies les plus communes dans la région du Golfe a été le dinar d'or - utilisé depuis l'An 698. Ibn Khaldun, au 14ème siècle, écrivait que le dinar avait un poids en or de 50,4 grains d'orge, soit 4,25 grammes. Aujourd'hui, les pièces d'or de dinar sont encore en cours de production, en Malaisie. Pourquoi les gens utilisent ces pièces depuis plus de 1000 ans? Et bien parcequ' avec l'utilisation des pièces de monnaie, ils n'ont jamais rencontré de problèmes, comme ceux auxquels font face les gouvernements d'aujourd'hui, qui les amènent à adopter un autre système. Ces régions ne sont pas étrangères au papier-monnaie pour autant. Le roi de Perse, a publié un décret sur le papier-monnaie en l'an 1294, le premier papier-monnaie en dehors de la Chine. Ce systèmes ne dura pas. Vous pouvez imaginer pourquoi.
Pour autant, et avant d'en aborder les développements en cours, il faut évoquer tout de même le cas spécifique des saoudiens et de leur légitimité. Alors que le peuple saoudien est musulman (descendant d'Ismaël, fils d'Abraham), la famille royale saoudienne est en fait une communauté différente. Dans son rapport daté de 2000 intitulé "Qui était Sa Majesté le Roi Hussein?", l'archéologue Vendyl Jones avance que la famille de Fayçal d'Arabie saoudite était à l'origine des esclaves Edomite (dans l'ancien royaume hachémite) et étaient arrivés de Trans-Jordanie au 20e siècle. Jones affirme qu'à l'époque de Lawrence d'Arabie, les Britanniques ont créé le royaume de l'Arabie saoudite et donnèrent le pouvoir à l'Emir Fayçal I, qui était un esclave du souverain hachémite, Sharif Hussein bin Ali, l'émir de la Mecque.
Ce fossé racial entre les saoudiens et la famille royale, est marqué par les liens avec Israël et l'Occident. C'est aussi ce qui a motivé la famille royale saoudienne à continuer de chercher du soutien aux États-Unis au Moyen-Orient. On doit donc se demander ce qu'il se passerait pour les Saoudiens s'ils soutenaient le Khaleeji puisque le cas de leur légitimité est posé.
b)Les alternatives au dollar dans la région : deux options
-1ère option : rattachement à une seule devise type euro ou yen
Les pays du Golfe ont été jusque là quelque peu hésitants à ce sujet, notamment en raison de préoccupations d'une alternative viable. Mais ils pourraient se tourner vers un rattachement à une autre devise, comme l'euro, ou même le yen, même si un rattachement à l'une de celles-ci pourraient à un moment créer les mêmes difficultés que le dollar.
-2ème option : panier de devises
Une autre option est une sorte de panier de devises, comme ce qui est utilisé à Singapour. Ce n'est pas une mauvaise solution, car elle offre une diversification entre les banquiers centraux. Bien sûr, ces pays pourraient essayer de faire cavalier seul, avec une monnaie indépendante. Mais il n'y a guère de garantie que le moteur des banques centrales soient mieux que ceux de la Réserve fédérale américaine ou la Banque centrale européenne. Les petits pays ont eux aussi une histoire de crises monétaires. Le problème avec toutes ces options est que, à leur base, ils s'appuient sur certains acteurs comme la Réserve fédérale américaine pour gérer leur monnaie correctement.
2.2.Les développements récents
Le 03/01/2009 dans un article intitulé "Gulf Cooperation Council to create new currency", R. Rense évoquait les actions en cours. Il en ressort que les Saoudiens ne sont apparemment pas impliqué dans les premières initiatives. Ce rapport cite un article de seekingalpha qui avançait que "les dirigeants du Conseil de coopération du Golfe, avaient conclu leur 29e sommet annuel à Mascate à Oman avec une approbation finale pour la création d'une monnaie unique pour les six pays du bloc économique pour 2010 (note : le CCG comprend 6 pays du Golfe: Koweït, le Qatar, Oman, Bahreïn, l'Arabie saoudite et Émirats unis). Les saoudiens ont l'économie la plus importante dans les pays du CCG et bénéficient d'importantes réserves d'or. Mais l'or inclus dans le panier de devises n'a pas encore été décidé pour le moment: le Sous-Secrétaire général du GCC Mohammad Al Mazroui avait annoncé en marge de la réunion: "nous devons d'abord décider de l'emplacement de la Banque centrale, puis la Banque centrale et le Conseil monétaire auront à se prononcer sur les réserves d'or de la Banque centrale. "
Comme le conclut l'article, toute inclusion de l'or dans ce programme - soit dans le cadre de la politique monétaire et la création du panier, soit dans les réserves de la nouvelle Banque centrale du CCG - devait créer une demande supplémentaire pour le métal précieux.
Il y a probablement trop de personnes dans le monde pour utiliser les pièces d'or. C'est une des raisons pour lesquelles le papier-monnaie, lié à l'or, a été inventé. Toutefois, pour une petite région comme le golfe Persique, il serait possible d'utiliser des pièces d'or dans les transactions quotidiennes avec des pièces en argent, dinars d'or remboursables sur demande, et qui pourraient être utilisés pour des transactions. Les transactions électroniques demeureraient, mais les réserves des banques pourraient être échangées à la demande contre de l'or . Les pays du Golfe sont particulièrement adaptés à ce changement parce que leur principal produit d'exportation est le pétrole. Ils n'ont pas à s'inquiéter autant au sujet du «désavantage compétitif» si le dollar américain ou d'autres grandes monnaies étaient dévaluées. En définitive, les États du Golfe seraient payés pour leur pétrole en dinars - dinars liés à l'or.
Dans son article "US Dollar Death Dance", Jim Willie Hat Trick écrivait que les Pays du Golfe veulent un centre mondial de commerce de l'or à Dubaï et une médaille d'or. Willie note que «le Gulf Coop Council qui mène les discussions avait un temps de retard, à cause du pétrole et pour écarter la pression exercée par le Gouvernement des États-Unis, avec les contrats des ventes d'armes de l'armée américaine, mais travaille dans les coulisses afin de créer une nouvelle monnaie en dinars».
En tout état de cause, les pays étrangers seront obligés d'acheter le dinar pour la plupart ou la totalité de leurs paiements de pétrole brut en provenance du Moyen-Orient. Cependant, de nombreux détails ne sont pas connus, mais la structure de base est mise sur pied. Si l'idée d'un dinar d'or pour les États du Golfe n'a pas encore abouti, il est sur la table à dessin et pourrait faire l'objet d'une annonce très proche. L'annonce pourrait venir vite, maintenant que les prix du pétrole brut sont en baisse.
3.LA RUSSIE
Outre les efforts de l'Irak (sous Saddam) et l'Iran pour se tourner vers l'or et d' autres monnaies que le dollar, on peut évoquer le cas ces dernières années le cas de la Russie. Le Premier ministre Poutine et le Président Medvedev ont ouvertement appelé à une augmentation de la valeur du rouble et demandé un plus grand rôle de celui-ci dans les affaires internationales. Même si ils n'ont pas forcément préconisé que le rouble devrait / pourrait remplacer le dollar américain, ils ont fréquemment indiqué que le rouble devrait au moins être une monnaie de réserve régionale. Fait intéressant, ils ont même reçu un appui international pour le rouble en supposant un profil plus important dans la situation économique mondiale.
Sur ce, l'agence Reuters relevait le 8 juin 2008 que "le rouble russe pourrait devenir une monnaie de réserve si l'économie du pays continuait de croître,à en croire un haut fonctionnaire du Fonds monétaire international. Le directeur général adjoint du FMI John Lipsky ajoutait lui-même : "il est tout à fait concevable que le rouble puisse devenir une monnaie internationale beaucoup plus importante" avant d'ajouter que "l'évolution de l'économie russe a été globalement très favorable. Il y a un sentiment de confiance et de modernisation, de plus en plus admis, et si tout cela est bien géré, l'économie russe va jouer un rôle toujours plus important". Le président Dmitry Medvedev avait déclaré de son coté au Forum de Davos qu' il voulait transformer le rouble en une monnaie de réserve régionale et faire de la Russie un centre financier international.
Il est certain que la lutte contre l'inflation et le maintient d'une forte croissance économique ètaient les chevaux de bataille de la Russie pour pousser le rouble et son influence sur les marchés monétaires du monde. Pour devenir une monnaie de réserve, l'expérience montre qu'ils sont toujours soutenus par un système financier développé, de sorte que le développement et la modernisation du système financier russe soit ouvert à la perspective que le rouble devienne de plus en plus généralement utilisé comme monnaie de réserve.
Le fait même que le FMI se penche sur la question du rouble est assez significative. Il s'agit plus que de simples spéculations sur le fait que la Russie rouble puisse avoir un rôle plus important dans les questions économiques mondiales. Au minimum, la Russie a augmenté ses livraisons d'or, et puisse précisément avoir la possibilité de voir le rouble atteindre un statut de réserve dans l'économie mondiale.
Dans le London Daily Telegraph du 31 janvier 2009, on pouvait lire un rapport de Ambrose Evans Pritchard sur les activités récentes de la réunion du Forum économique mondial de Davos, en Suisse. Pritchard cite le Premier ministre russe Vladimir Putin lors de son discours appelant à une action concertée visant à briser l'étau du dollar américain et de créer une nouvelle structure globale de pouvoirs régionaux.
Dans son discours prononcé lors du Forum, M. Poutine a déclaré que «Une seule monnaie de réserve est devenue un danger pour l'économie mondiale qui est maintenant évident pour tout le monde. Poutine a ajouté que les grandes puissances devraient se tourner vers plusieurs monnaies de réserve, en tant que réserve de valeur sûre. Poutine avait également noté que "la fierté de Wall Street et des banques d'investissement n'existe plus".
Assurément, les dirigeants occidentaux regardent le rouble. Et s'il est démontre que le rouble puisse s'ingérer face au rôle du dollar américain, il est à prévoir pour autant une montée des tensions entre l'Occident chrétien et la Russie.
4.LA CHINE
Depuis de nombreuses années, les Chinois se sont contentés de prendre du recul et laisser à l'Ouest le rôle d'acteur majeur de la scène internationale. Mais avec l'afflux de dollars et leurs actifs en dollar au cours des vingt dernières années, l'attitude des Chinois a changé.
Tout comme l'or est devenu important en Russie, il en est de même en Chine. Le gouvernement chinois achète à lui seul toute la production d'or chinoise. Alors, avec son immense coffre plein de dollars, les Chinois commencent à accumuler de l'or (et si la Chine devrait commencer à utiliser une partie de ses dollars pour acheter de l'or, comme elle pourrait être en train de le faire sur les marchés mondiaux, le cours de l'or pourrait augmenter de manière substantielle).
Le 24 octobre 2008, une news Reuters révélait une grande portée dans les affaires internationales pointant du doigt le besoin d'urgence d'autres monnaies fortes que le dollar. Au même moment, un article diffusé en première page de l'édition du People's Daily évoquait le fait que les pays asiatiques et européens puissent bannir le dollar de leurs relations commerciales directes, en se fondant uniquement sur leurs propres monnaies.
Voici un extrait : "une réunion entre les dirigeants asiatiques et européens a commencé vendredi à Beijing, présenté comme l'occasion parfaite pour commencer à construire un nouvel ordre financier international", écrivait le journal. Le Quotidien du peuple est le journal officiel de la Chine, le bras du Parti communiste. Ses déclarations ne sont pas nécessairement directement la voix du gouvernement. Mais le commentaire montre qu'il y a de plus en plus de dédain de la part des Chinois envers Washington concernant la politique économique et financière mondiale dominante dans le sillage de la crise du crédit.
"La triste réalité a amené les gens, au milieu de la panique, à se rendre compte que les États-Unis ont utilisé le dollar américain pour leur hégémonie et piller les richesses du monde», a déclaré ShiJianxun, professeur à l'Université Tongji de Shanghai. ShiJianxun, qui a été critique envers les États-Unis, a déclaré que d'autres pays avaient perdu une grande quantité de richesse en raison de la crise financière, alors qu'à Washington, leur seule préoccupation aura été de protéger ses propres intérêts.
ShiJianxun a proposé que "tous les échanges entre l'Europe et l'Asie devraient être réglés en euros, livres, yen et yuan, mais il n'a pas expliqué comment la monnaie chinoise pourrait jouer un tel rôle, car il n'est pas convertible" avant de souligner que "le dollar américain est en train de perdre la confiance de la population et il est urgent de changer le système monétaire international fondé sur le leadership économique mondial des États-Unis et la dominance du dollar US".
5.LA POSITION DES BRIC
La Russie et la Chine ont mis en place une organisation appelée BRIC composée du Brésil, la Russie, l'Inde et la Chine. Le BRIC est à la base un forum économique et commercial, dont les représentants se réunissent tous les mois pour discuter de questions d'importance mutuelle de ses membres. En surface, ce groupe semble offrir des alternatives au G7, forum qui est géré par les États-Unis et l'Europe dans le cadre de la primauté de la Cabal financière et de ses manipulateurs.
Mais alors que le G7 a largement ignoré les BRIC et ses réunions, les choses sont en train de changer à mesure qu'ils font pression pour une correction déflationniste dans l'économie mondiale est mettent en scène les problèmes non seulement aux États-Unis et en Europe mais aussi dans d'autres parties du monde. A minima, les BRIC sont forts économiquement et sont réticents à faire face aux énormes problèmes économiques engendrés par les États-Unis et l' Europe.
Il n'y a pas de doute, les BRIC viendront exprimer leur mécontentement sur les événements et les tendances de l'économie mondiale. À un certain moment, tout laisse à penser que les BRIC auront à prendre position sur une monnaie alternative et mondiale face au dollar américain.
6.CONCLUSION
L'essentiel à retenir est que les choses sont mises en place sur la scène mondiale pour voir apparaître une nouvelle monnaie de réserve mondiale. Le dollar pourrait rapidement perdre la tête. Et avec lui, les obligations et le papier en général. Toute partie ou l'ensemble des développements ci-dessus peuvent être les catalyseurs de bouleversements sur le marché financier. Avec l'apparition d' un dinar d'or Khaleeji, des positions de la Chine, de la Russie et des BRIC : il est fort à parier que l'on puisse voir apparaître des monnaies de réserve régionales. Et l'influence sur le cours de l'or devrait s'en faire sentir. De là à propulser l'or vers des sommets (JP Morgan Chase, Citigroup et Goldman Sachs visent un cours de 2 000 $ ; UBS vise 2 500 $) ?
Je pense sincèrement que nous allons assister à une bulle sur l'or. Je prépare un article qui ne laissera pas de doute à ce sujet (un cours de l'Or à 2000/2500 $ d'ici un an n'est pas du tout utopique). A suivre, sacha
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